29 марта 2024
Утренний обзор: чего ждать от рынка сегодня?
Пятница: неделя прошла быстро и позитивно, несмотря на все, что происходит в мире. Мы адаптировались к жести вокруг и это пугает. Индекс закрывается выше 3300 и потенциально удержит неделю: сегодня вернется большой приток ликвидности с Европлана.
Доллар, несмотря на налоговый период остается выше 92, и, судя по всему, это говорит о том, что в начале апреля можем увидеть рост по восходящему тренду (уже ничего не будет держать рубль) Закрепление выше 93,4 откроет путь к 94,4-95.
Что по компаниям?
1)Европлан:кнопка старт.
Начало в 15:00, выходим по верхней границе (875 руб. за бумагу)
Несмотря на большое размещение (13 млрд рублей) удалось переподписать книгу более чем в 4 раза: физ. лицам перепадет около половины от объема размещения. Откроемся гэпом вверх: акцию оценили сильно дороже, спрос больше предложение, отсюда можно ждать аллокацию 4-5% для крупных заявок и около 10% для более мелких. Вот что значит смесь громкого имени и выхода в Тинькофф.
Вчера я зафиксировал часть ЭсЭфАй, но небольшую: сегодня сюда могут вернуться деньги с размещения (а их там много). Волатильность тут будет, ведь это холдинг Европлана и оценка второго влияет на первого. Скорее всего продам около старта торгов.
Подал заявку в Европлан, но небольшую: поймать рост в 20-25% здесь реально. Кто-то даже не исключает планку. Как бы то ни было - это большой позитив для SFI
2)Магнит: РСБУ.
Чистая Прибыль составила 98,4 млрд руб. Реально могут заплатить 1000 рублей (12% дд) дива и вот почему:
У компании огромная накопленная прибыль: большие поступления от дочерних компаний (97,6млрд) + реально крутой отчет. В предыдущие года они не поступали из-за ряда технических причин, именно поэтому ранее мы не видели дивидендов.
Суммарно имеем продолжение потенциального роста. Дивиденды вот вот объявят и я думаю, рынку они понравятся.
3)SFI: МСФО за год
◾️Активы холдинга: 312 млрд руб.
(+35,7% г/г)
◾️Чистый процентный доход: 17,4 млрд руб.
(+34,9% г/г)
◾️Чистая прибыль: 19,5 млрд руб.
(х3,2 раза г/г)
По РСБУ выросла выручка, чистый долг сократился. Кэша достаточно. В конце года могут купить новые доли в компаниях. Здесь все хорошо
Ровно через неделю у них состоится годовое собрание акционеров: речь пойдет о погашении акций = еще шанс переоцениться вверх. В планах оставить 20% и продать в четверг (так как там могут разогнать на слухах). Сегодня думаю продать бОльшую часть на всех портфелях
Ждём IPO Европлана сегодня!
4)Черкизово: одобренный дивиденд.
Собрание акционеров одобрило выплату дивидендов в размере 205,38 руб. на акцию по итогам 2023 года (дд = 4,1%)
Компания сфокусирована на активном реинвестирование в бизнес + сохранение финансовой устойчивости: показали хорошие результаты за год за счет растущих цен на производство, но про миноритариев забыли. Маленькая доходность при текущей ставке.
P/E = 7,8x - постепенно бизнес будет расти, но сейчас есть бумаги поинтереснее. Могут разгонять иногда за счет неликвидности + приходит все больше и больше новостей о росте цен на мясо
Как итог, долгосрочно я бы взял, а вот спекулятивно интересна около 4500
Итог:
Ждём IPO и возвращения ликвидности. Из событий: выступает глава ФРС США (понятное дело, это никак не связано с рынком РФ, но золото, индексы и крипта всегда волатилят).
Также пройдет собрание акционеров по дивидендам у Русагро: дивиденды вряд ли выплатят. Около 1330-1350 компания интересна мне. Обзор есть в предыдущих постах
В целом, на этом всё, индекс смотрим относительно 3300: шанс на это большой с учетом притока ликвидности. И если отвечать на вопрос заголовка: жду позитивного расклада)
Всем отличной пятницы!
Если пост понравился и оказался полезным, не забывайте ставить реакцию и подписываться. Так, вы сможете видеть аналитику по различным инструментам в числе первых 😉
USDRUB MGNT SFIN GCHE AGRO MXM4