$HKDRUB подскажите, можно его вывести на свой счёт в Тинькофф или как с юанем?

Как потерять ликвидность портфеля на 30%? Оказалось что очень легко:15% замороженных фондов + 15% замороженных акций. Такая ситуация меня очень печалит, поэтому с горечью пришлось распродать все акции США и перевести доллары к американскому брокеру. Надо было конечно это сделать раньше, но я до последнего не верил, что такое возможно. По фондам думаю ситуация несколько лучше. Тот же Тинькофф обещает что скоро запустит все свои фонды. Возможно и Финэкс в скором времени. А вот на счёт замороженных акций думаю все печально и мы очень долго их не увидим, особенно на фоне санкций в адрес НРД. Возможно худшее уже позади и теперь все акции в безопасности (как говорят в ЦБ), но если честно, проверять больше не хочется.

$NFLX докупил пару штук. Думаю сильно ниже 220 не уйдёт. Хотя все может быть. По фундаменталу компания как была сильной, так и остаётся. Хоть P/E и высоковат, но в данный момент ее можно назвать недооцененной. Справедливая цена по GF около 635. Плюс в компании завили, что будут параллельно развивать бесплатный контент с доходом от рекламы. Что из-за снижения количества подписчиков будет актуально. Покупка на долгосрок.

Откройте график $USDRUB на март 2015. Ничего не напоминает?)

$USDRUB я так понимаю, что ЦБ ограничил продажу долларов только банками. На бирже продавать другу другу баксы физикам вроде не запрещали. Просто сейчас достигнута верхняя планка курса на бирже и желающих продавать по такой цене просто нет. Думаю чуть позже планку передвинут несколько раз вверх и тогда, возможно, продавцы появятся.

$USDRUB Есть такие, кто думает сейчас не о покупке баксов, а том, чтобы зафиксировать прибыль по доллару? До скольки доллар ещё вырастит, есть мысли?

Всем привет. Сегодня краткий разбор сектора «Розничная торговля». Циклический сектор потребительских товаров. Сектор включает в себя: • Розничная торговля одеждой, обувью и аксессуарами. • Универмаги. • Розничная торговля предметами благоустройства дома. • Предметы роскоши. • Розничная торговля через интернет. • Специализированная розничная торговля различными товарами и продуктами. Лидеры отрасли: $AMZN (более 43% рынка США), $BABA, $HD, $LOW, $JD. $AMZN – на первый взгляд отличная компания. Безусловный лидер, имеет хорошие показатели финансовой стабильности и маржинальности. И при этом на данный момент имеет справедливую стоимость (в отличие от $HD, $LOW, $JD которые явно перегреты). Минус в том, что активы растут быстрее, чем доходы. ROE снижается, PE растет. Основной рост похоже уже позади, что не удивительно. В целом – хорошая идея для покупки на откате. Принесет гарантированную прибыль, нужно только подождать. Попытаемся теперь найти перспективные для инвестиций компании с большим потенциалом для роста. Явно перегретые компании я не буду рассматривать. $BABA – в данный момент значительно недооценена. В целом не плохие показатели финансовой стабильности и маржинальности. Настораживает снижение операционной маржи. Показатель ROE меньше чем PE. Промышляют доп. эмиссией. $EBAY – стабильные финансовые показатели и выдающиеся показатели маржинальности: чистая маржа 103%, ROE 182% (если правда так). PE 4.1 – один из самых низких по отрасли. Активно проводят обратный выкуп акций. Но есть и настораживающие моменты: подозрение на манипуляцию с отчетностью, цена находится на максимумах. В целом хороший вариант стоимостной компании, но покупать лучше на откате. $VIPS – неожиданно, но данная акция попала в обзор. На данный момент сильно недооценена. Финансовые показатели стабильные. Маржинальность средняя: операционная маржа 5.71, но есть тенденция к увеличению, ROE 23. PE – 8,6. Темпы роста выручки тоже средние, но тенденция к улучшению есть. Как вывод: компания довольно средняя, но развивается. Цена на данный момент крайне привлекательная, что обусловлено в первую очередь фактором Китая. Также заметил тенденцию, что отчет за 3 кв. часто хуже ожиданий. За 4 кв. же $VIPS постоянно отчитывается лучше ожиданий. Более того, выручка за 4 кв. всегда превышает выручку за все предыдущие кварталы. Видимо это связано с предновогодними продажами. Интересно было бы увидеть такие обзоры других секторов?

Интересно, почему в каждой второй новости упоминают $VIPS в сочетании с $TAL ? Одна имеет хорошие финансовые показатели, показатели рентабельности и при этом значительно недооценена. Вторая имеет бедственное финансовое положение и минусовые показатели рентабельности. И не смотря на то, что слита ниже плинтуса, не возможно точно оценить ее ценность. Отрасли тоже разные. Так что между ними вообще общего кроме страны расположения? )

Приветствую всех моих немногочисленных подписчиков. С мая ничего не писал в пульсе, и вот пришло время. Основная причина – это смена моей инвестиционной стратегии на более агрессивную. Но нет, я не стал спекулянтом, хотя по количеству сделок за последний месяц можно и так подумать. Моя цель осталась прежней – долгосрочные инвестиции, направленные на рост капитала. Но при этом я пересмотрел свою стратегию, взгляды на риск и диверсификацию портфеля. Изначально мой план был такой: набрать акций-лидеров из всех отраслей, лучше дивидендных, стабильных компаний. Если лидера сложно выявить, то брал нескольких лучших. В итоге в моем портфеле в один момент было около 50 компаний одновременно, при этом доля каждой не более 3%. Такая стратегия несет в себе высокую безопасность, но и ограничивается средней доходностью 15-20% в год. Сейчас же я созрел для того, чтобы сделать следующий шаг: покупать только лучшие компании, с перспективой роста на 50-100 и более %. Такие компании найти сложно, далеко не в каждой отрасли такие есть. Поэтому и общее количество акций в портфеле будет уменьшаться, но при этом будет увеличиваться доля отдельных акций. Такая стратегия на первый взгляд несет в себе как высокую потенциальную доходность, так и большие риски. Но если подойти серьезно к выбору компаний и досконально анализировать все факторы, то окажется что риск не выше, чем при покупке всех подряд акций в свой портфель (что многие и делают, да и я сам делал до недавнего времени). А вот доходность, может быть совсем другого уровня. Конечно я сразу не перейду к покупке только 3 акций, как советовал Баффет. Но буду постепенно избавляться от переоцененных и недостаточно фундаментально сильных компаний и увеличивать долю в лучших и перспективных компаниях. В конечном счете я хотел бы снизить количество акций в портфеле до 10-15. Также планирую постепенно выкладывать в пульс краткий анализ каждой отрасли и выбирать лучшую для инвестирования компанию (по моему мнению). Ставьте лайк, если данная тема интересна)

$FXCN юань растет к доллару на фоне экономических перспектив Китая. Возможно последний шанс закупиться по хорошей цене. Не является инвест рекомендацией )

$TIPO $TBIO в новых фондах от Тинькофф есть некая загадка. Обычно по графику можно оценить возможные уровни поддержки и движение цены. Но только не в случае, если фонду несколько месяцев. В данном случае будущее окутано туманом ))

$FXGD $GOLD $TGLD частый вопрос: почему золото падает, ведь это защитный актив? Да, защитный. Но выстреливает оно обычно когда инвесторы в страхе бегут из акций. Сейчас страха нет, обычная коррекция. Причем даже не по всем секторам. Говорят золото защищает от инфляции? Да, обычно это так. Но не всегда. На самом деле качественные акции в этом плане лучше. Стоит ли покупать золото сейчас и когда оно вырастит? Покупайте, только если точно знаете зачем оно вам нужно. К примеру хотите иметь определенный % золота для баланса портфеля. Когда вырастит - без понятия. Прогнозы давать дело неблагодарное ). Можно ли обойтись вообще без золота в портфеле? Конечно да. Это не самый доходный инструмент и к тому же довольно волатильный.

Многие недооценивают пользу от дивидендов и их реинвестирования. Возможно что относительно роста акций, дивиденды кажутся каплей в море. Но в инвестициях 2 важнейших вещи это психология инвестора и сложный процент. Если вы выбрали качественные компании - они всегда будут платить дивиденды. Это уверенность, что даже в кризис будет денежный поток, хоть и небольшой, но стабильный. Если вы реинвестируете дивиденды, они начинают приносить вам ещё дивиденды и так по цепочке, что хорошо растит капитал на длительном промежутке времени. Но это все теория, теперь расскажу как делаю я сам. Получаю дивиденды: например сегодня пришли от $O и $ABBV в сумме около 2.5 $USDRUB - копейки. Сразу же покупаю на них $TIPO (можно любой другой конечный фонд). Убиваю сразу двух зайцев: 1. Мгновенно реинвестирую деньги и они сразу начинают работать. 2. Психологически приятно купить что-то на полученные дивиденды ) А как делаете вы?

$USDRUB что такое валютная переоценка? Допустим вы купили акцию за 100$, подержали ее год и решили продать за те же 100$. Кажется что налог с вас не должны списать, ведь цена акции не выросла? Но если за этот год доллар подорожал с 70 до 75, значит вы получили прибыль. С этой прибыли и возьмут налог. И обратная ситуация: за год акция выросла с 100 до 120, но доллар снизился с 75 до 70. Ваш доход в рублях при этом снизится, а может и вообще равен 0. В таком случае налог не снимут. Государство интересует только ваш доход в рублях. Нужно ли платить налог при продаже долларов? Если вы продали акции и получили прибыль в долларах, то при продаже долларов платить ничего не нужно. Ведь с вас уже сняли налог с учётом валютной переоценки, когда вы продавали акции. Валютные спекуляции это отдельная тема. Правила такие-же как при продаже любого имущества. #пульс_оцени

$USDRUB что такое фундаментально обоснованный диапазон $/₽? Если коротко, это тот коридор, к которому стремится пара $/₽ при отсутствии резко негативных новостей (таких как санкции, корона и др.). Аналитики считают, что это коридор от 72 до 76 руб. за доллар. Сейчас явно приближаемся к его нижней границе. Вижу много сообщений об уровне поддержки доллара, могу предположить, что это как раз нижняя граница диапазона. Также есть сообщения о неких фигурах на графике $/₽. Тут пожалуй обойдусь без комментариев ) Какова по вашему мнению фундаментально обоснованная цена?

$ABBV дадут купить по 102.8 в этот раз, как думаете?

Эмиссия акций, так ли это плохо для инвестора? Эмиссия акций - это выпуск дополнительных акций. Это влечет размытие вашей доли в акционерном капитале компании и обычно приводит к снижению котировок акций. Эмиссия акций может свидетельствовать о финансовых проблемах компании - о нехватке прибыли от основной деятельности. Яркий пример: $TSLA которая регулярно выпускает акции для финансирования своей деятельности. В целом это плохой знак - компания не может сама заработать и берет "бесплатные" деньги. Но правило не работает, когда речь идёт о фондах недвижимости(REIT), таких как $O! Ведь они обязаны выплачивать в виде дивидендов не менее 90% свободного денежного потока. Для расширения бизнеса таким компаниям остаётся всего 2 варианта: взять кредит или эмиссия акций. К тому же деньги полученные от эмиссии и вложенные в развитие, в дальнейшем вернутся инвесторам в виде дивидендов. В случае с REIT это нормально, часто даже позитив. А что на счёт дивидендных компаний, таких как $ED? Тут все не так однозначно и нужно разбирать конкретно каждый случай. В случае с $ED рост дивидендов в среднем составляет 1.9%, за последние 16 лет. Это лучший показатель среди электроэнергетических компаний. На выплаты дивидендов уходит порядка 60%-70% от прибыли. Чистая прибыль в 2020 значительно не уменьшилась, по сравнению с 2019. Есть небольшое увеличение "сомнительных" долгов на сумму менее 20 млн. долларов, чистый долг увеличился на ~10%. Но при этом соотношение чистый долг/EBITDA остаётся ниже среднего по отрасли. Что в итоге это значит? По $ED очевидно тоже ничего страшного нет :) ЗЫ: по всем указанным компаниям в недавнем времени проводилась дополнительная эмиссия акций.

$BABA объясните отчего такой хайп у этой бабы?) Рост стоимости с 2014 ниже сиплого, дивы не платят. При этом риски большие. Зачем ее берут на пол портфеля?)

$ED неплохая компания. Но почему-то стоит консенсус-прогноз продавать. Надеюсь купить по 70, если туда придёт.

$FXGD что-то пошло не так.

Благодаря бурному росту на этой неделе, мой портфель перевалил за 1 млн. руб. Приятно, что это произошло благодаря росту активов, а не из за очередного пополнения счета. Понимаю, что при малейшей коррекции могу покинуть "клуб миллионеров", но все равно приятно :) Отсюда следует один из плюсов инвестирования: Долгосрочный инвестор никогда не пропустит такие мощные дни роста, хотя они случаются не так уж часто. В отличие от спекулянтов, которые любят сидеть в кэше или "на заборе". $USDRUB

$VTBR по 0.03 думаю можно будет купить )

$BEN решил свалить, ну его нафиг )

$ADP хорошо падаем. До 134 сходим как думаете?

$IBM это же новая Тесла, надо брать 🤣

$WFC $BAC $BK $HBAN В ФРС США заявили что ограничат выплату дивидендов банками в 3 кв. 2020. ФРС разрешит выплату дивидендов по формуле, привязанной к доходам банков и запретит повышать дивиденды в 3 кв. А также запретит банкам обратный выкуп акций. Что думаете, банки ещё упадут или уже падать некуда?)

$PBCT вон все вещают про второе дно, продавайте пока не поздно )

Известный факт, что если большинство инвесторов и спекулянтов ждёт какого-либо события, то "Мистер Рынок" делает всё наперекор толпе. Недавно на каждом углу кричали про "Второе Дно" и хвастались что "сидят на заборе" а в итоге индексы приблизились к своим максимумам, а аналитики вещают про V-образное восстановление. Теперь похожая ситуация с $USDRUB . Каждый кричит что вот вот будет рубль по 80. Это не аналитика, а просто предостережение. Выводы каждый делает сам для себя.

Какова по вашему мнению справедливая цена $USDRUB на данный момент? Если отбросить все спекулятивные факторы "Мистера Рынка"? Рассчет обычно делают основываясь на 2-х параметрах: соотношение инфляции в РФ и США и стоимости нефти марки Brent. По моим оценкам при текущей цене нефти и при отсутствии санкций это 65-70. Да, разброс большой, но более точно сказать вряд-ли возможно. Какая по вашему мнению справедливая цена?

Посмотрите на мою доходность за год на сегодня. Три красных шестерки - это знак надвигающегося апокалипсиса на фондовых рынках 👹 Спасайтесь в $USDRUB глупцы, пока не поздно )