D
DmitriyGov
91 подписчик
7 подписок
Портфель
до 500 000 
Сделки за 30 дней
39
Доходность за 12 месяцев
+75,35%
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
Профиль в Пульсе
Чтобы оставлять комментарии и реакции, нужен профиль в Пульсе
Создать профиль
Публикации
D
12 января 2022 в 11:38
$TASK TaskUs – помогать компаниям расти TaskUs еще одно приобретение в мой портфель «прорывных акций». Компания совсем недавно вышла этим летом на IPO и уже впечатляет своим ростом. Компания предоставляет различные аутсорс услуги – поддержку клиентов, модерацию содержимого и разметку данных для обучения искусственного интеллекта. Но в отличии от многих аутсорс компаний, TaskUs выделяется культурой, которая максимально приближена к культуре техно гигантов. Это не просто контора с кучей несчастных людей, которые ждут не дождутся конца смены, это компания, которая заботится о своих сотрудниках. TaskUs имеет самые высокие рейтинги в своем секторе на Glassdoor - 4,6 / 5, 98% процентов сотрудников одобряют CEO. Лишь 15% сотрудников сами покидают компанию, это низкая цифра для аутсорс компаний. Это заслуга двух со-основателей, которые до сих пор у руля компании. Благодаря такому человеческому подходу компании удается легко найти общий язык и заключать контракты с большими клиентами из IT сектора – $FB Facebook, $COIN Coinbase, $DASH DoorDash, $ZM Zoom, $UBER Uber. Этим компаниям нравится, что TaskUs умеет быстро обучать своих сотрудников процессам клиента, имеет свой набор инструментов для повышения эффективности и умеет выстраивать процессы там, где их нет. Получается симбиоз – клиент отдает на аутсорс свои задачи, и фокусируется на разработке продуктов, а TaskUs растёт и зарабатывает, снимая головную боль операционной деятельности. Любопытно, что помимо больших клиентов, TaskUs также использует подход работы с маленькими стартапами, помогая им расти. Естественным образом, сотрудничество на малых чеках на старте бизнеса превращается в большие чеки, когда стартап становится большой компанией. Финансы компании в отличном состоянии, выручка и маржа растет, компания может позволить себе инвестировать в расширение своей географии присутствия и уже анонсировала открытие новых офисов. Акции компании на горизонте 5 лет могут многократно вырасти, если компания сумеет сохранить свою крутую культуру, которая является конкурентным преимуществом, сумеет диверсифицировать свой клиентский портфель, расширит предоставляемые услуги, обеспечит годовой рост выручки в 20% и высокую маржу выше среднего около 20%. Из рисков для инвестора стоит отметить то, что в целом, уникальных технологий или невоспроизводимой бизнес-модели тут нет, хотя построить хорошую культуру непросто. В свободной торговле находится не так уж много акций, волатильность довольно высокая. Почти половина всех акций находится в руках фонда $BX Blackstone, и при достижении определенных цен акции, могут начать сокращать свою позицию. Также есть небольшой риск размытия акций из-за опционов, которые основатели могут предоставить своим сотрудников. В целом, основатели показали, что способны построить успешную компанию, работают над тем, что снизить все риски, финансы компании выглядят отлично. У TaskUs на длинном горизонте есть все шансы, чтобы повторить успех $EPAM EPAM и приумножить позиции инвесторов. Если было полезно, ставь лайк или поддержи рублем!
D
10 января 2022 в 22:44
NovoСure $NVCR – на пути к лечению рака легких Голосование «пульсян» говорит о том, что большинство (86% на 14%) считает, что акции компании будут падать. Действительно, с летних хаев по 200 долларов акция стабильно падает уже до 65 долларов. Темпы роста выручки компании также замедлились, что вместе с общей коррекцией рынка привела к унылому графику. Тем, не менее, я покупаю акции этой компании в свой высоко рисковый портфель «прорывные акции». Почему я это делаю? Чтобы ответить на этот вопрос, надо разобраться, что компания делает. Сейчас существуют 3 основных способа лечения рака – радиотерапия, химиотерапия и операции. Не все эти способы работают для всех видов рака, и не все гарантируют 100% излечение. Компания разработала уникальное устройство, которое по сути является 4-ым способом лечения рака. Устройство надевается на область, где находятся раковая опухоль и с помощью специальных полей, настроенных на конкретный тип рака, останавливает размножение раковых клеток. Когда раковые клетки не могут размножаться, развитие болезни замедляется. Сейчас устройство одобрено для терапии глиобластомы (рак мозга) и мезотелиомы (рак, который возникает при длительном контакте с асбестом). Основной доход приносили продажи для терапии именно глиобластомы, но замедление роста выручки показывает нам, что предел рынка США достигнут (проникновение около 40%). Теперь о сути инвестиционного тезиса – компания считает, что устройство можно применять не только для этих двух видов раков. Рак легких и яичников – следующие кандидаты на одобрение от FDA. Это болезни у людей встречаются в разы чаще, чем глиобластома. К сожалению, это огромный рынок и пространство для развития компании. Сейчас компания проводит клинические испытания продуктов для этих болезней, но часть испытаний медицинский комитет остановил преждевременно. Оказалось, что результаты использования устройства оказались настолько хорошими, что по этическим причинам решили, что не давать пользоваться устройством контрольной группе нельзя. Эти сигналы нам говорят о том, что устройства реально могут помогать лечить целый ряд других заболеваний. Осталось лишь дождаться завершения всех испытаний и одобрения FDA. Если вы изучите отчетность, то увидите, что компания неплохо зарабатывает даже на маленьком рынке лечения глиобластомы. Убытки компании связаны с серьезными инвестициями в разработку и проведения клинических испытаний для иных типов раков. Если убрать эти расходы, то финансы выглядит очень достойно. Очевидно, что стоимость акций вырастет в разы, в случае хорошей работы устройства для других раков и одобрения FDA. Текущая цена акций не отражает данный потенциал. Основной риск – регуляторный, не факт, что FDA одобрит устройства. Сам по себе процесс одобрения долгий, он может занять пару лет. В худшем случае, NovoCure придется дальше развивать рынок глиобластомы, искать оптимальные сочетания лекарств и активно осваивать международные рынки. На самом деле это не худший исход, но существенного роста акций в этом случае инвесторам не видать. Но в позитивном сценарии, у нас появляется огромный новый рынок, одну только Америку можно будет осваивать много лет, и в таком случае нас ждёт несколько иксов. Если было интересно, поддержите лайком или рублем!
D
9 ноября 2021 в 12:06
$TTD Компания является лидером в сфере программатик-рекламы, с помощью облачной платформы компании, рекламодатели могут максимально точно доставлять свою рекламу нужным пользователям. Вы можете настроить рекламные кампании в совершенно разных цифровых средах, на вебсайтах, соцсетях, в умных телевизорах, и при этом, получаете максимально точную информацию о перфомансе вашей рекламы. Компании удается финансово превосходить ожидания и предлагать актуальные и конкурентоспособные решения рынку, несмотря на эпидемию, давление регуляторов и ограничения со стороны интернет гигантов в области отслеживания людей. Выручка компании растет от кварталу к кварталу, retention rate клиентов - 95%. При этом, глобальный рынок рекламы по прогнозам вырастет до 651 миллиардов долларов, из которых две три от этого числа - цифровая реклама. Этот рост затрагивает и сегменты цифровой рекламы, в которой работает The Trading Desk. Это означает, что компания уже сейчас отлично работает и есть существенный потенциал роста для выручки компании. Компания активно продвигает своё решение Unified ID 2.0, которое позволяет идентифицировать людей и таргетировать аудитории, не нарушая прав на анонимность, и соблюдая регуляторные ограничения. Если большое количество компаний войдут в партнерство, то это будет означать, что отказы Apple/Google/Facebook от устаревших технологий отслеживания аудиторий не повлияет на бизнес компании. CEO компании Джефф Гленн начинал карьеру в компании Microsoft $MSFT, откуда ушел, чтобы создать свой первый ad-tech проект, онлайн-биржу рекламы AdECN. Этот проект он продал своему бывшему работодателю. Сейчас Джефф контролирует 9% акций в компании, и в его прямых интересах рост акций компании. Какие вижу плюсы: 1) Рынок, на котором работает компания растёт. Многие индустрии уже восстанавливаются после ковида, растёт количество людей на планете, запрос на программатик-рекламу растёт. 2) Растет количество партнеров Unified ID 2.0. Подключение каждого партнера приводит к эффекту снежного кома - чем больше партнёров, тем легче подключать новых. 3) Экспертность управленцев компании, как в сфере программатик-рекламы, так и в построении большого бизнеса. Что может повлиять на продажу моих акции компании: 1) Темпы прироста партнеров Unified ID 2.0 замедлятся. Для эффективной работы этого решения требуется существенная доля тех, кто решение использует у себя. 2) Кто-то из больших компаний придумает свое технологическое решение и заставит рынок перейти на него. Это может быть любая компания, которая имеет много ресурсов и влияния - Apple, Google, Facebook или даже Amazon. 3) CEO компании уйдет, либо продаст существенную долю акций. Именно его лидерство и опыт привели компанию к успеху, и вряд ли без него компания будет также хорошо развиваться. В сухом остатке, видим рынок в состоянии роста, компанию с хорошей выручку и маржой, лояльных клиентов и опытного CEO. Поэтому я буду докупать акции этой компании и дальше.
6
Нравится
2
Начни инвестировать сегодня
Обменивай валюту по выгодному курсу и торгуй акциями известных компаний
Открыть счет
D
7 июля 2021 в 10:38
Подведу итоги июня. В целом, каких-то значимых покупок я не совершал, взял лишь 6 акций $AGRO на рублевые остатки и немного $TECH . В июле тоже плановых докупок не будет. Пока наверное буду отходить от покупок российских компаний за редким исключением и буду переходить исключительно в акции США с фокусом на IT. В Тинькове счёт не увеличился значительно, в Открытии вырос на ~8% за счёт прекрасного роста $TCSG
D
7 июня 2021 в 8:41
$SNGSP докупил до 700 штук. Даже если акция чудом вырастет до 50 рублей за преф, компания по рынку будет стоить дешевле номинала по отчётности раза в 3. Но мы все пониманием, что при текущем руководстве, роста, вызванного не инфляцией и не предстоящими дивидендами не будет. Но дивидендная доходность слишком велика сейчас, чтобы отказываться. Возможно, после отсечки также докуплю на следующий год. С учетом этой покупки, план по кварталу в 5000 в месяц выполнен - июльские дивиденды покроют план по августу и сентябрю. #финансоваянезависимость
7
Нравится
5
D
3 июня 2021 в 14:58
Продолжаю путь к #финансоваянезависимость Осознал, что нормально запланировать, когда будут выплачены дивиденды, нельзя. Поэтому для акций теперь буду считать, что если отсечка выпадает на какой-то месяц – то в этот месяц и буду засчитывать доход. Пересчитал план по доходам с учётом новых дат, обнаружил, что июль уже закрыт, а вот в июне - дырка. Не самая приятная ситуация, ведь покупать прямо перед выплатой дивов – не самое выгодное дело. Но в данном случае переплата приемлимая. Решил взять 2 бумаги: $LSNGP — хорошая доходность, низкая капиталоёмкость, но редкая выплата и кажется, что в долгосрок есть гораздо более интересные бумаги. Интересно, что будет с этой бумагой после выплат дивидендов. Куплено 50 штук. $MO – одна из нескольких интересных табачных компаний, регулярные дивиденды в валюте, неплохие цифры доходности, перспективы по альтернативному курению – дают основания полагать, что это бумага задержится надолго. К сожалению, в мире популярность курения не уменьшается. Приобрёл 15 штук.
3
Нравится
2
D
28 мая 2021 в 12:10
В целом, май можно закрывать. Проданы облигации $RU000A1015P6 получены дивиденды от сбера и мвидео. Докупил $FXIT и немного $SBERP на будущее. Запущен проект #финансоваянезависимость в рамках которого пытаюсь довести средний ежемесячный пассивный доход до 635 евро. В мае рост основного счёта вызван ростом $TCSG .
6
Нравится
9
D
25 мая 2021 в 8:08
Пока я раздумываю, что же приобрести, чтобы поднять июльский пассивный доход, я докупил акций на август. Не хватало около 300-400 рублей до 5000 в месяц, с учетом отказа от облигаций $RU000A1015P6 «обуви России». Тут у меня никаких сомнений не было, я увеличил имеющийся лот префов сургутнефти $SNGSP . По доходности с выплатой в августе это однозначный лидер. Всего сейчас у меня 800 акций, которые сделают нужную кассу в августе, и дальше продавать их не буду. Тем не менее, есть ещё один кандидат – $BTI . Изначально, я думал докупить их для июльского дохода, но оказалось, что ближайшая выплата дивидендов будет в августе. У бумаги хорошая валютная доходность, но, по моим правилам игры, она не попадает под покупку. #финансоваянезависимость
6
Нравится
9
D
24 мая 2021 в 8:02
А что же июнь? Согласно календарю, за июнь должно прилетит чуть больше 5000 рублей. Из чего оно складывается – видно на скрине. Подробнее о каждой бумаге и мнение: $RU000A0ZYL22 - муниципальные Карачаево-черкесской республики. Всего 2 облигации, честно говоря, не помню, почему купил, скорее всего на сдачу после каких-то дивидендов. В целом, выглядит неплохо, продавать не буду. $EXC - exelon corp, покупался на дивиденды от $TCSG, после июня буду продавать. $RU000A1016Z3 - 32 облигации, неплохая доходность при хорошей надежность. Может быть ещё буду докупать, если лучших альтернатив не будет. $RU000A1015P6 - 10 облигаций с ежемесячными выплатами, но цифры компании выглядят нездорово, скорее всего продам после июня. $MVID - сильная компания, хоть и не самые высокие дивиденты. Компания должно расти, продавать не буду. $VTBperp - еврооблигация для фиксации капитала и дохода в валюте. Есть вопросы к этой и другим корпоративным российским еврооблигациям в целом, но я буду исходить, чтобы всё надежно :) В целом, состав этого июня уже сильно меня не буду, разве что доллар упадёт и придётся что-то докупить :)
14
Нравится
10
D
23 мая 2021 в 23:50
Начинаю свой блог, цель – получать пассивный доход от капитала. Португалия даёт возможность получить вид на жительство для финансово независимых лиц, если у вас есть пассивный доход более 635 € в месяц, это примерно 60 000 руб. Сложно представить, что на такую сумму можно прожить в Европе, но для начала такая цель пойдёт. Первой задачей является привести капитал в состояние, когда каждый месяц, доход с дивидендов и купонов будет составлять 5000 рублей. Прикинул текущее состояние и получилась ситуация на картинке. Первым делом надо добить июль. Долго смотрел разные бумаги, и получились следующие кандидаты: $PHOR - 24 акции на сумму около 109000 рублей. Капиталоемко, но зато не только июль удастся увеличить $PPL - 82 акции аж на 178000, зато в валюте с неплохими долларовыми дивидендами 4 раза в год $LSNGP и $ALRS - небольшие пакеты на 30000 рублей, но дивиденды, как день рождения, только раз в году $RU000A0JVM99, $RU000A100J18 - облигации домодедово выпуск 2, полюс золото выпуск 2, Транснефть - облигации с неплохими доходностями от приличных компаний с выплатами в июле - нужный мне пакет стоят в пределах 100000. Вариантов много, а что же в итоге я выбрал и почему — распишу в следующем посте.
29
Нравится
7