Отчет Intuitive Surgical за IV квартал $ISRG — лидер в производстве роботов-ассистентов для минимально инвазивной хирургии. Занимает почти монопольное положение на рынке. 🟡 Выручка: 1,66 млрд (прогноз 1,67), +7% г/г 🟡 Прибыль на акцию: 1,23 (прогноз 1,25) Компания поставила 369 установок (–4% г/г), всего в мире используется 7544 хирургические системы штук (+12% г/г). 😷 Объем операций вырос на 18%, что повлекло за собой рост выручки от аксессуаров и расходников на 12%, до $941 млн за квартал. Это больше, чем выручка от продажи самих установок. Негативное влияние оказал всплеск ковида в Китае. Размер байбека такой же, как в предыдущем квартале — 1 млрд. Свободный кеш сократился с $7,4 до $6,7 млрд. Долга по-прежнему нет. 🇬🇧 В конце года Intuitive стал крупнейшим поставщиком роботизированной хирургии, получившим аккредитацию Королевского колледжа хирургов Англии. Вопиюще высокие мультипликаторы не смущают инвесторов даже на таком рынке, как сейчас. P/S=14, средний P/E за последние 5 лет — 65. При этом у компании вполне консервативный рост выручки и безумного роста она не обещает. Похоже, инвесторы готовы ждать. 📉 После отчета слили на 7%, ровно до МА200 на недельном. За следующие две сессии выкупили почти всю просадку. Акции уже вышли из нисходящего тренда, который длился почти год, но всё еще торгуются по ценам 2020 года. Держу в портфеле с 2020 года, доля 2%. Одна из немногих зеленых позиций сейчас и единственная из подсектора медицинского оборудования.