Облигации №1 (обновлённая таблица) Аналитика по бумагам. Сохранить, Заработать, Приумножить Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией $RU000A104WS2 $RU000A104CJ3 $ATRR01 $RU000A104WA0 $RU000A105SX7 $RU000A105YQ9 $RU000A105GV6 $RU000A104BU2 $RU000A105XF4 $RU000A103455 $RU000A1052T1 $RU000A105Q97 $RU000A102M45 #облигации #bonds #вдо #бонды #купоны #долгосрок #пассивныйдоход

АНАЛИЗ ЭМИТЕНТА: ООО «Группа «Продовольствие» (за 2022 г.) ⚡🔥 Цель: оценка финансового состояния, определение инвестиционного риска, степени вероятности дефолта в отношении рассматриваемого предприятия, финансовых показателей. 🗞️ Выпуски облигаций в обращении: $RU000A103455 $RU000A105EP3 ➖ ➖ ➖ ➖ ➖ ➖ (Расчет выполнен по итогам финансовой отчетности (РСБУ) предприятия за 2022 год). ➖ ➖ ▫️ Коэффициент абсолютной ликвидности 0,04 (норма >0.7) 🔶🔴 ▫️ Коэффициент срочной ликвидности 0,91 (норма >1) 🔶 ▫️ Коэффициент текущей ликвидности 1,17 (норма>1.75) 🔶 ▫️ Коэффициент, показывающий долю оборотных средств в активах 0,74 (норма>0.5) ✅ ▫️ Коэффициент капитализации 3,29 (норма от 0 до 1.5) 🔴 ▫️ Коэффициент, отражающий долю собственных оборотных средств во всех оборотных активах (-0,03) (норма>0.5) 🔴 ▫️ Коэффициент автономии 0,23 (норма>0.5) 🔶🔴 ▫️ Коэффициент финансовой устойчивости 0,37 (норма>0.8) 🔶🔴 —— 📊 Оценка финансового состояния: [🟥1...100🟩] ОФС=31,4 🛡️ Уровень ФС: неустойчивое 🚥 Инвестиционный риск (по ОФС): высокий —— 📝 Вывод: Общая платежеспособность ниже нормы, улучшилась в отчетном периоде на 9%. Дефицит ликвидности по наиболее срочным платежам ~511 млн.₽. Для ликвидации дефицита, помимо дебиторской задолженности, требуется привлечение, как минимум, средств от текущей операционной деятельности. Возможны трудности при погашении текущих краткосрочных обязательств. За отчетный период собственный капитал увеличился на 40% (+), долгосрочные обязательства выросли на 9% (-), краткосрочные существенно не изменились. Предприятие закредитованное, заемный капитал превышает собственный в 3,29 раза. Долговая нагрузка уменьшилась в отчетном периоде (за счет наращивания собственного капитала) на 28% (+). ₽ Финансовые результаты: - Выручка: 7075 млн. руб. - Чистая прибыль (убыток): 80 млн. руб. ➖➖➖ ☑️ Подписывайся на все обзоры эмитентов ВДО! #аналитика #вдо #облигации #анализ #новичкам #пульс #инвестиции #что_купить #отчетность #прояви_себя_в_пульсе

«Группа «Продовольствие»: итоги торгов на бирже и купонные выплаты за март 2022 года Суммарный объем торгов на вторичном рынке по двум биржевым выпускам эмитента составил 72,5 млн рублей. Инвесторы получили перечисленный эмитентом купонный доход в размере 3 млн рублей. 📌 Итоги торгов $RU000A105EP3 Доходность выпуска облигаций серии 001P-02, несмотря на значительный рост цены до 103% от номинала, после завершения размещения держится стабильно на уровне 14–14,5% годовых. Однако из-за купона «лесенкой» (снижение с 16% до 13% годовых), даже при условии стабилизации цены на текущем уровне, доходность бумаг будет снижаться к уровню выпуска серии 001P-01. Размещение трехлетнего выпуска биржевых облигаций серии 001P-02 (4B02-02-00013-L-001P) номинальным объемом 170 млн рублей стартовало в ноябре 2022 г. По выпуску предусмотрено 36 ежемесячных купонов. Номинальная стоимость одной облигации — 1000 рублей. Ставки 1-6-го купонов установлены на уровне 16% годовых, ставки 7-18-го купонов — 15% годовых, ставки 19-30-го купонов — 14% годовых, ставки 31-36-го купонов — 13% годовых. $RU000A103455 По выпуску серии 001P-01, размещенному в 2021 г. с погашением в мае 2024 г., действует фиксированная ставка 12% годовых, и цена бумаг находится близко к номиналу. Трехлетний выпуск биржевых облигаций серии 001P-01 (4B02-01-00013-L-001P) номинальным объемом 100 млн рублей был размещен эмитентом в мае 2021 г. По выпуску предусмотрено 36 ежемесячных купонов. Номинальная стоимость одной облигации — 1000 рублей. Ставка купона установлена на уровне 12% годовых на весь период обращения. Объемы вторичных торгов по облигациям «Группы «Продовольствие» нельзя назвать очень высокими (в среднем меньше 400 тыс. рублей), однако те инвесторы, которые заходили на первичном размещении (особенно в выпуск серии 001P-02), сейчас наблюдают максимальный прирост в доходе. 📌 Купонные выплаты $RU000A103455 Купонные выплаты по выпуску серии 001P-01 начислены из расчета 12% годовых. Общая сумма выплат по выпуску составила 986 тыс. рублей (22-й купон), по одной бумаге — 9,86 рублей. $RU000A105EP3 Купонные выплаты по выпуску серии 001P-02 начислены из расчета 16% годовых. Общая сумма выплат по выпуску составила 2 041 879,4 рублей (4-й купон), по одной бумаге — 13,15 рублей. Таким образом, общая сумма выплат по двум выпускам составила 3 027 879,4 рублей. ----------------------------------- Данная информация не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией или рекламой, и финансовые инструменты либо операции, упомянутые в данном материале, могут не соответствовать вашему инвестиционному профилю, финансовому положению, опыту инвестиций, инвестиционным целям.

Результаты работы «Группы «Продовольствие» в 2022 году В марте «Группа «Продовольствие» закончила размещение третьего биржевого выпуска объемом 170 млн рублей, стабильно привлекая (как и планировала) по 3-7 млн рублей ежедневно. Сразу после публикации финансовой отчетности организации за 2022 г. стоимость ее облигаций увеличилась со 100,6% до 101,1%. Но действительно ли итоги года компании отвечают ожиданиям инвесторов — разбираемся в аналитическом обзоре. $RU000A105EP3 $RU000A103455

Эмитенты начинают отчитываться за 2022 год $RU000A103455 $RU000A105EP3 $RU000A105BW5 $RU000A105658 $RU000A100DC4 $RU000A103VD8 $RU000A103VD8 Дайджесты по итогам 6 и 9 мес. 2022 года пользовались популярностью, поэтому мы решили продолжить подобные публикации и по итогам всего 2022. Формат немного поменяется, более полная версия таблицы будет доступна по ссылке https://docs.google.com/spreadsheets/d/10FxO2wNdQUMeLuAdY16ZyrzLh9iRWW8tPHdLqzCmX5k/edit#gid=0, она еженедельно будет обновляться путём добавления новых эмитентов. На данный момент опубликовали отчётности на ЦРКИ 7 эмитентов, первыми в текущем году стал Аквилон-Лизинг – 16 февраля 2023 года. Лучше остальных выглядит отчётность ФЭС-Агро $RU000A1030N0: рост всех основных финансовых показателей и снижение долговой нагрузки в терминах долг/EBIT c 5,5 до 2,9. Существенное улучшение финансовых показателей выразилось и в росте рейтинга https://raexpert.ru/releases/2023/mar17e компании на прошедшей неделе Также нужно сказать и про Нику $RU000A1050X7 , был отдельный пост про отчётность по 9 месяцам https://www.tinkoff.ru/invest/social/profile/mary_gry/7fcef29b-7b1e-4a98-b756-08390190a7f6/. Тогда мы писали, что за 3 квартал капитал уменьшился на 65 млн при прибыли за 3 кв. 2 млн. Уменьшение капитала при положительной прибыли может произойти только в случае выплаты дивидендов, что мы и предположили. И оказались неправы, снижение капитала вызвано ошибкой в отчётности. Если раньше капитал за 2021 год был 121 млн., то после исправления ошибки стал 36 млн., поэтому и в отчётности за 9 мес. мы видели некорректные значения. Подробно про все корректировки и как они отразились в балансе и ОФР можно почитать в примечаниях к отчётности https://www.e-disclosure.ru/portal/files.aspx?id=38521&type=3. P.S. Отчётность, безусловно, важный, но далеко не единственный источник информации об эмитенте. О некоторых нюансах отчётности и других источниках информации мы более-менее структурированно рассказали здесь https://www.youtube.com/watch?v=D9Ykzbe7nxo&t=4908s . Часть эмитентов уже опубликовали отчётность на сайте налоговой, мы пока не включаем их в дайджест, но обязательно добавим после публикации на ЦРКИ. Среди таких эмитентов: Мосрегионлифт $RU000A105RU5, ГФН $RU000A105JN7, Бифорком $RU000A1037L9, КЛС $RU000A105QL6, Синтеком $RU000A103G83

«Группа «Продовольствие» поставила первую партию вики в Сербию Сейчас стороны ведут переговоры о расширении сотрудничества. «Группа «Продовольствие» расширяет ассортимент экспорта в Сербию. Наряду с отгрузками зерновых и масличных культур компания поставила в европейскую страну пробную партию вики посевной в объеме 110 тонн. Стоимость контракта — €48 тыс. «Партию алтайской вики мы доставили в Сербию автотранспортом. Сегодня это самый экономичный и часто используемый способ транспортировки продовольствия в Европу. Товар ушел напрямую на склад получателя без промежуточных перегрузок», — рассказал Boomin директор «Группы «Продовольствие» Дементий Глухов. Сейчас «Группа «Продовольствие» ведет переговоры с сербскими партнерами о дальнейших поставках. Рентабельность операций по экспорту алтайской вики в компании оценили в районе 20%. 📌Вика посевная — высококачественный корм для домашних животных, относится к яровым культурам. Растение содержит 46 кормовых единиц и 123 г протеина на 100 кг сухой травы. {$RU000A105EP3} $RU000A103455

Приветствую Вас, господа пульсяне 😁✌️ Сегодня добавил в свой портфель облигацию Группа Продовольствие, которая размещается и цена номинал. Нормальный купон, но который постепенно снижается, без амортизации. Тикер не отображается, но в поисковике наберите компанию и она там есть или в моих покупках. 🔸 {$RU000A105EP3} Гр. Продовольствие Цена 🪙 1000₽ Купон ✉️ 13,15₽ (мес) Рейтинг 📊 (В+) стабильный ➡️ Компания, специализируется на оптовой торговле сахаром, зерном и мукой, семенами и кормами для сельскохозяйственных животных. В 2021 г. более 50% выручки пришлось на торговлю сахаром. Компания с небольшим рейтингом, имеет свои риски, небольшая доля в портфеле имеет место быть. 🔸 $RU000A103455 Гр. Продовольствие Цена 🪙 1002₽ Купон ✉️ 9,86₽ (мес) Другой их выпуск, цена та же доходнось на 5% меньше 😏 Как писал, по своей стратегии, беру, т.к. устраивает доходность и есть потенциал роста после размещения... Всем удачи ☘️ в инвестициях 😁✌️

Группа «Продовольствие» поставила в Китай 1,5 тыс. тонн семян льна {$RU000A105EP3} $RU000A103455 До конца сезона компания рассчитывает поставить в соседнюю страну 20 тыс. тонн алтайского льна. Как рассказал Boomin генеральный директор «Группы «Продовольствие» Дементий Глухов, в начале марта в Китай прибыла первая партия семян льна из Алтайского края, которую компания отправила перед Новым годом. Стоимость контракта — 70,5 млн рублей. «Для поставки груза мы использовали мультимодальную перевозку — 1 582 тонны в 62 контейнерах доставили по железной дороге до порта «Восточный» во Владивостоке. Затем контейнеры были перегружены на судно и отправлены по морю в китайский порт Xingang», — описал логистику глава «Группы «Продовольствие». Китайские партнеры уже оформили новую заявку на 20 тыс. тонн семени льна. Поставить товар «Группа «Продовольствие» должна до конца сельскохозяйственного сезона, то есть до июля 2023 г. По условиям договора китайский заказчик заплатит российской компании 813,2 млн рублей. Свою рентабельность «Группа «Продовольствие» оценила в 24%. Сейчас компания готовит к отгрузке в Китай партию из 3 тыс. тонн семян. «Часть продукции также отправим поездом через Владивосток, остальной объем законтрактован сухопутным маршрутом через Забайкальск», — пояснил Дементий Глухов. Поставки льна в Китай — одно из наиболее перспективных направлений экспорта. Семена льна востребованы в пищевой, фармацевтической и химической отраслях КНР. Китай обеспечивает себя масличным льном менее чем наполовину, недостающий объем страна закупает на внешнем рынке и, прежде всего, в России, которая входит в тройку мировых экспортеров этой культуры.

🔸⚖️ Все познается в сравнении 🔄 🔸19 Приветствую Вас, господа пульсяне 😁✌️ Решил разобрать два эмитента. Один только размещается, другой недавно появился в Тинькофф... 🔹 $RU000A105WR1 Азбука вкуса Цена 🪙 1000₽ Купон ✉️ 25,55₽ (3мес) Рейтинг 📊 (А-) негативный 21.02.23 ➡️ Прогноз понижен на негативный, т.к. значительное снижение продаж.(Ожидалось больше). С таким купоном 😏, кто их вообще берет. Сравнение ⤵️ 🔸 Эталон-Финанс Цена 🪙 1004₽ Купон ✉️ 34,16₽ (3мес) Рейтинг 📊 (А-) стаб. ➡️ Рейтинг и цена равная,купон на 38%🆙 🔸 ЕвроТранс Цена 🪙 1012₽ Купон ✉️ 11,1₽ (мес) Рейтинг 📊 (А-) стаб. ➡️ Рейтинг равный,цена на 1,2% больше. Но купон на 32%🆙. Итог ♻️ Выходить на долговой рынок с такой конкуренцией и таким купоном 😏, не самая удачная идея 😅🤷🏻. Показателем будет два момента - срок за который разместятся и цена облигации, которая будет меньше номинала (мое мнение 😉). 🔹 $RU000A103455 Гр. Продовольствие Цена 🪙 1001₽ Купон ✉️ 9,86₽ (мес) Рейтинг 📊 (В+) стаб. ➡️ Чем привлекает, опять же 🙄, этот эмитент. Низкий рейтинг и доходность ниже среднего... И кто-то же покупает... Сравнение ⤵️ 🔸 $RU000A1013N6 Пионер-лизинг П03 Цена 🪙 919₽ Купон ✉️ 11,1₽ (мес) Рейтинг 📊 (В+) стаб. ➡️ Тот же Рейтинг, купон на 13% больше и цена на 8% меньше... 🙄🤷🏻 🔸 $RU000A105RF6 Лизинг-Трейд 06 Цена 🪙 1003₽ Купон 11,92₽ (мес) Рейтинг 📊 (ВВ+) позитивный ➡️ Цена равная, рейтинг выше, купон на 20% больше... 🔸 $RU000A105AX5 Патриот групп Цена 🪙 1018₽ Купон ✉️ 39,89₽ (3мес) Рейтинг 📊 (ВВВ-) позитивный ➡️ Цена выше на 1,8%, рейтинг на много выше и купон на 33% больше... Итог ♻️ Группа Продовольствие с таким купоном, по мне, так явно будет ниже номинала... Как всегда выбор только за вами... А это информация для размышления 😜✌️ Всем удачи ☘️ в инвестициях 📝😀✌️

Зерну задали вектор Российские производители зерновых и масленичных культур в 2022 г. получили рекордный урожай. Однако из-за санкций, госрегулирования и проблем с логистикой рынок столкнулся с профицитом зерна. О главных тенденциях сельскохозяйственного сезона 2022-2023 гг. — в аналитическом обзоре Boomin. {$RU000A105EP3} $RU000A103455