$RU000A102LD1 Почему эта бумага пользуется спросом при таком низком проценте, а в то же время бумаги с доходностью около 10 процентов торгуются ниже номинала?

​​❗️ РУСАГРО — это крупнейший вертикальный агрохолдинг России. В настоящее время занимает лидирующие позиции в производстве сахара, свиноводстве, растениеводстве и масложировом бизнесе. Эта компания одна из самых интересных в секторе, но недоступна государственным служащим. Я в конце года писала идею по компании, но цена не дошла до моих целей по покупке. Несмотря на это, я держу данный сектор в своём портфеле за счёт других компаний (Черкизово и РусАква). Компания несёт в себе риски связанные с погодными условиями и различными болезнями как свиней, так и свеклы. Кроме того, у Русагро очень большая конкуренция во всех сегментах. Основной акционер может снизить долю, что в короткой перспективе также может негативно повлияет на капитализацию. Конъюнктуры рынка благоприятная. Выросшие цены на товары фактически были зафиксированы правительственным соглашением (как когда-то по бензину, а когда цены во всем мире падали, в нашей стране цены были заморожены). Целью подписания было сдерживание роста цен на продукты питания, что и было достигнуто. Соглашение установило новый ценовой ориентир для всех российских производителей, ниже которого они не снизят цены. ​Результаты: Выручка компании выросла на 15,1% до 159 млрд₽. Экспортная выручка выросла на 50% и достигла доли в структуре общей выручки Группы в размере 32% по сравнению с 24,6% годом ранее. Скорректированный показатель EBITDA увеличился на 65% до 31,9 млрд₽, благодаря росту операционных доходов и контролю над издержками. Выручка от сельского хозяйства выросла более чем на 30% до 34,3 млрд₽ в результате падения объемов продаж на 21,4%, что было компенсировано ростом цен реализации ключевых сельскохозяйственных культур. Также компания отразила прибыль от переоценки биологических активов в размере 3,6 млрд₽. В итоге операционную прибыль выросла на 1000%+. Выручка от «мяса» выросла на 25,6% до 32,4 млрд₽, что было вызвано увеличением объемов реализации продукции на 23,3% на фоне падения средней цены на 1%. Увеличение объемов производства свинины произошло в основном за счет запуска третьей очереди на производственной площадке «Тамбовский бекон». Рост себестоимости реализованной продукции на 21,6% был обусловлен увеличением объемов поголовья свиней, переданных на переработку мяса. Помимо этого, в отчетном периоде сегмент отразил прочий доход в размере 654 млн₽, связанный с запуском зернового элеватора в Приморье, а также с возмещением части расходов на страхование животных по государственной программе. В результате операционная прибыль сегмента выросла на 59,4%. Выручка от «сахара» сократилась на 9,9%, составив 28,1 млрд₽ вследствие уменьшения объемов продаж на 20,5%. Снижение было компенсировано ростом цен реализации на 7,3% по причине повышенного спроса в условиях более низкого урожая сахарной свеклы в 2020 и пандемии. Себестоимость реализованной продукции данного сегмента сократилась на 18% в связи с существенным снижением закупочных цен на сахарную свеклу и запуском второй линии дешугаризации, приведшей к росту производства высокорентабельного сахара из мелассы. В результате операционная прибыль увеличилась более чем на 65%. Выручка от «масла и жиров» выросла 22,1% из-за увеличения мощностей, арендованных у «Солнечных продуктов» и роста цен. В итоге операционная прибыль возросла более чем на 200%. Выручка от продажи молочных продуктов снизилась на 2,2% вследствие уменьшения объемов реализации, смещения объемов продаж на более дешевые продукты и снижения цен на молочные жиры. На фоне увеличения административных расходов, сегмент получил операционный убыток. В результате чистая прибыль компании составила 24,4 млрд₽, увеличившись почти на 150%. Продолжение: https://tinkoff.ru/invest/social/profile/NataliaBaffetovna/4e7fdd16-9645-4c0a-b9eb-af3faba57098?utm_source=share $AGRO $AQUA $RU000A102TT0 $GCHE {$RU000A1013Y3} $RU000A102LD1 $RU000A1024W4

​​Капитализация РусАгро практически равна капиталу (По показателю одна из самых дешёвых в секторе). Капитальная стоимость акции 936₽. Капитал постоянно растёт, рентабельность капитала 22,74% — на уровне сектора. Обязательства выросли на 17%, но платёжеспособность улучшилась с 3,98х до 2,79х, но все равно намного хуже сектора. Обязательства составляют 54% от активов. Рентабельность активов 9,42% — хуже сектора. Выручка практически постоянно растёт, отношение капитализации к выручке 0,75х — хороший показатель относительно сектора, а маржинальность бизнеса 15,28% — средний показатель. Рентабельность по скорректированному показателю EBITDA выросла с 14% до 20%, но все равно хуже сектора. Свободный денежный поток оказался в отрицательной зоне. Окупаемость компании 4,82х — одна из самых дешёвых компаний по этому показателю в секторе. Предлагаю сравнить динамику результатов и мультипликаторов за 5 лет на картинках под этими записями. Я считаю целесообразным всё-таки повысить установленную цену покупки до 820-870₽ на фоне предстоящих больших дивидендов и отличных результатов за год. Я не отдаю предпочтение какой-нибудь одной из трёх компаний (РусАгро, Черкизово, РусАква). У каждой есть биологические и погодные риски и каждая выглядит очень перспективно, поэтому думаю стоит держать эти компании примерно в равных долях в портфеле. Капитализации этих компаний могут показать динамику значительно лучше рынка в целом в ближайшие 2-3 года. Первая часть обзора тут: https://tinkoff.ru/invest/social/profile/NataliaBaffetovna/2d07549a-8cea-4b49-9cf7-1f3913ebafac?utm_source=share #обзор $AGRO $AQUA $RU000A102TT0 $GCHE {$RU000A1013Y3} $RU000A102LD1 $RU000A1024W4

#радостькаждыйдень #РКД_5 Активно продолжаю свой проект #радостькаждыйдень, в рамках которого покупаю бумаги (облигации и дивидендные акции) с таким прицелом, чтобы получать выплаты с них каждый день, пользуясь сервисом “Календарь инвестора”. На данном этапе формирую пакет бумаг с выплатами в декабре 21 года, это будет для меня как предновогодний подарок. Бумаги выбираю с наиболее высокой фактической доходностью на конец года, которую считаю учитывая разницу между номиналом и текущей ценой, НКД, комиссию биржи, налог на выплаченные купоны в 13%. На очереди у меня дата 24.12.2021. 24 декабря нам предлагает купоны в размере: 18,03 ₽ $RU000A0JWM56 с номинальной доходностью 9,64%. При покупке по цене 963,18 ₽ мы получаем отрицательную доходность -0,38% за 21 год с балансом -3,65 ₽. Есть высокодоходные облигации #ВДО, а эта высокоубыточная #ВУО ©️ 🤷‍♂️. 23,68 ₽ $RU000A100HE1 с номинальной доходностью 9,5%. При покупке по цене 1037,1 ₽ доходность 3,04 % за 21 год с балансом 31,5 ₽. 28,67 ₽ {$RU000A101970} с номинальной доходностью 11,5%. При покупке по цене 1029,9 ₽ доходность 5,23 % за 21 год с балансом 53,8 ₽. 47,37 ₽ $RU000A102LB5 c номинальной доходностью 9,5%. При покупке по цене 1011,5 ₽ доходность 5,95% за 21 год с балансом  57,19 ₽. 15,96 $RU000A102LD1 c номинальной доходностью 6,4%. При покупке по цене 1004,4 доходность 4,07% за 21 год с балансом 40,93. 29,92 $RU000A102LF6 с номинальной доходностью 12%. При покупке по цене 1000,3 доходность 8,73% за год с балансом 87,34. В сравнении по доходности побеждает $RU000A102LF6 Пионер-Лизинг, что-то подросково эротическое 🤭, правда у неё в тинькофф аналитике нет номиналов купон после 21 года, ну посмотрим, что будет дальше. #календарьинвестора #облигации #купоны

$RU000A102LD1 Почему так резко падает?

Всем привет В ТИ были добавлены 4 новые бумаги. Одна отечественная облигация и 3 зарубежные акции $RU000A102LD1 Черкизово выпуск 4 Купон 6.4% годовых, выплачивается раз в 3 месяца Дата погашения - 19.12.2025 Дата ближайшей оферты - 27.12.2023 $CNXC Concentrix Corporation - американская компания по оказанию бизнес-услуг, специализирующаяся на привлечении клиентов и повышении эффективности бизнеса $LBRDK Liberty Broadband Corporation - оператор кабельного телевидения, предоставляет услуги видео, Интернета и голосовой связи для частных лиц, а также клиентов малого и среднего бизнеса в США $AIRC Apartment Income REIT Corp - инвестиционный фонд недвижимости(REIT), который образовался после корпоративного события в $AIV

Новый бумаги у Tinkoff $AIRC Apartment Income REIT Corp. - недвижимость $CNXC Concentrix Corporation - бизнес-консалтинг $LBRDK Liberty Broadband Corporation - телевидение $RU000A102LD1 Черкизово выпуск 4 Дата погашения - 19.12.2025 (среднесрочная) Дата оферты - нет Доходность к погашению - 6,42% Периодичность купонов - 91 день Амортизация - нет #новыетикеры #новыебумаги #новыеинструменты #новыебонды #новыекорпоративныеоблигации

$RU000A102LD1 Привет всем перводержателям этой бумаги) Взял 10 бумаг, кто сколько взял ? Увидимся на закрытии, через пару лет )

$RU000A102LD1 Ничего себе, удалось приобрести на размещении! Честно, не ожидал, что достанется Взял облигации для того, чтобы уменьшить риски в дэйтрейдинге Планирую использовать не более 20% капитала в трейдинге и сумму не менее 10 тысяч долларов Сейчас естественно пропорции обратные, ибо #возвраты от трейдинга гораздо больше Если дочитал, лупи чёрный лайк (дизлайк красивый)

$RU000A102LD1 чисто чтоб быть первым 🤫