Утренний обзор: как повлияют санкции? Вчера США «поздравили» Россию очередными санкциями. В сдн список попали: Русолово, Селигдар, Новатэк (его газовозы), Мосбиржа Смотря на вчерашнюю внебиржу можем открыться около 3100. Паника в моменте может опустить индекс до 3000, НО причин продавать все и бежать с рынка нету, давайте разбираться 1)Мосбиржа: санкции ◾️сегодня не будут проводить торги валютными парами USD, HKD и EUR + инструментами расчета в этих же валютах. ◾️Сделки с долларом и евро будут совершаться вне биржи. Это рынок спроса и предложения, импорта и экспорта: у нас будет несколько курсов (крипта/банки/электронный доллар/физический) ◾️Торговля фьючерсами будет проходить в обычном режиме, но валютные пары могут досрочно экспирироваться по цене закрытия во вторник - ничего страшного ◾️Торговля акциями не находится под угрозой ◾️Вся валюта на ваших счетах сохранится в свободном доступе - ЦБ ◾️Эти санкции - вопрос времени и компании, которые под них попали имели большое количество времени подготовиться. В моменте рынок будет в шоке, но ничего глобально не изменилось. Жду: 1)На неопределенности продолжат лить рынок: можем сходить до 3000 на пике паники с быстрым последующим отскоком. Я сокращал часть акций для того, чтобы докупить сегодня-завтра 2)Повод для роста юаня: доллар стал запрещенным, по сути юань становится приоритетной иностранной валютой 3)Ждем конкретного плана от ММВБ 4)Есть риск выхода нерезидентов с рынка (там суммы большие, более полу триллиона). Тут хочется вспомнить про выделенный фнб триллион на поддержание рынка еще в 2022 году - если он актуален, это поможет рынку. Если реализуется сценарий - нужно ждать комментариев по структуре выхода. 2)Астра: МСФО 1кв 2024г ▪️Выручка 1,85 млрд руб. (+43% г/г) ▪️Отгрузки 1,89 млрд руб. (+51% г/г) ▪️EBITDA 0,024 млрд руб. (-95,3% г/г) увеличили Capex в 3 раза г/г, инвестиции в разработку новых продуктов х3 г/г, штат сотрудников увеличился в 2,5х/год => отсюда и практически нулевая доходность + есть фактор сезонности у IT компаний: 70% отгрузок будут во 2-м полугодии, там увидим основную доходность бизнеса. Крутая умеренно агрессивная стратегия роста, благодаря которой смогут достичь собственных таргетов: утроение прибыли за 2 года Находятся в листе ожиданий на попадание в индекс: верю, что попадут уже скоро => будет приток ликвидности от фондов. P/E = 32 - оценка близкая к недорогой. Санкции на иностранное IT только драйвит отечественные компании. Держу и докупаю. 3)Сбербанк: все по плану ▪️133,4 млрд руб ЧП заработали за май (+12,9% г/г) ▪️Цель: 1500 млрд (628 есть) Выполнили 42% от годового плана: в среднем обгоняют результаты предыдущего года на 6-7%, консервативная бумага со справедливой стоимостью (P/E = 4,4),но качественной моделью. До конца июля ставка оставалась прежней, так что в июне-июле без сюрпризов жду доходность около 130 млрд руб. Консервативно и на коррекции интересно: Сбер всегда восстанавливается быстрее рынка относительно просадки. 4)Аэрофлот: отчет ▪️Нарастили пассажиропоток в мае на 22,3% до 4,6 млн человек. ▪️Перевозки пассажиров увеличились до 2,5 млн человек, +25,9% г/г. Увеличивают пути перевозок + занятости кресел (89,3%). Есть долг + проблемы с амортизацией самолетов - с этим будут разбираться постепенно. Будут держать прогноз в 53 млн/чел пассажиропотока в год. 3% держу. 5)Whoosh: операционные результаты за 5 мес 2024г ▪️Поездки 40,3 млн (+54% г/г) ▪️Аккаунты 23,3 млн (+55% г/г) Увеличивают проникновение своего сервиса: оправданно нарастили свой флот на 52% за зиму, количество постоянных клиентов растет (в среднем 11 поездок +34% г/г). Выбрали агрессивную стратегию роста, тут внимание на расходы + долг. Жду МСФО за 2 квартал: можем увидеть разгон акций. Держу, подбираю Итого: Сохраняем спокойствие, есть смысл выкупать панику, ибо глобально ничего не поменялось, а риск санкций висел давно. Я с вами! Отличного дня! Подписывайтесь, чтобы не потерять. MOEX ASTR SBER SBERP AFLT WUSH MXM4 USDRUB CNYRUB

🗞️ Экономические события 13 июня: 🌍 События: Мосбиржа: Торгов долларом и евро не будет. Акции и фьючерсы торгуются в штатном режиме 9:00 - Индекс оптовых цен Германии 🇩🇪 (Важность: 7/10) ❗️ 11:00 - Объем выданных займов, денежный агрегат М2 в Китае 🇨🇳 ( CNYRUB ) (Важность: 7/10) ❗️ 12:00 - Объем промышленного производства, выступление членов ЕЦБ Сагуина и Лейна 🇪🇺 ( EURRUB ) (Важность: 8/10) ‼️ 13:00 - Индекс потребительских настроений Великобритании 🇬🇧 ( GBPRUB ) (Важность: 6/10) ❕ 13:00 - Индекс потребительских настроений Германии 🇩🇪 (Важность: 7/10) ❗️ 13:00 - Заседание Еврогруппы 🇪🇺 (Важность: 8/10) ‼️ 15:00 - Бюджетный баланс РФ 🇷🇺 (Важность: 7/10) ❗️ 15:30 - Число первичных заявок на получение пособий по безработице, индекс цен производителей в США 🇺🇸 (Важность: 8/10) ‼️ 16:00 - Сальдо торгового баланса, международные резервы ЦБ РФ 🇷🇺 (Важность: 7/10) ❗️ 16:30 - Выступление члена ЕЦБ Шнабель 🇪🇺 (Важность: 8/10) ‼️ 17:30 - Объем запасов природного газа в США 💨 ( NGM4 ) (Важность: 7/10) ❗️ 19:00 - Речь члена FOMC Уильямса и министра финансов Йеллен 🇺🇸 ( SFM4 ) (Важность: 8/10) ‼️ 23:30 - Запасы федерального резерва США 🇺🇸 ( USDRUB ) (Важность: 8/10) ‼️ 🇷🇺 Россия: 🏛️ MOEX - МосБиржа: Последний день перед покупкой под дивиденды в размере 17,35₽ (‼️) ⚡️ MRKU - Россети Урал: Последний день перед покупкой под дивиденды в размере 0,09277₽ (❗️) 🏭 SELG - Селигдар: Последний день перед покупкой под дивиденды в размере 2₽ (❗️) 🏠 SMLT - Самолет: ГОСА ГК Самолет. Распределение прибыли/убытков и решение по дивидендам (❗️) ——————————————————— При трейдинге важно понимать, когда сделка попадает под возможное влияние новостного фона, именно тогда, в случае негативного/позитивного фона, технический анализ может перестать работать.〽️ Спасибо за внимание 🙏 Если я был полезен - не забывай перейти в профиль и подписаться 😉

Итак, США ввели санкции на Мосбиржу: 1)Реакция рынка 1. В Тинькофф началась паника: люди начали выходить из акций на низкой ликвидности, спасаясь от падения рынка. 2. Акции, которые были затронуты санкцийями встали в планку (та же Мосбиржа) 3. Список задетых компаний: Совкомфлрт, Селигдар, Мосбиржа, Новатэк, Селигдар, Rolo. Также есть угрозы банкам 2)Реакция Мосбиржи Мосбиржа завтра не проводит торги долларами и евро, НО все фьючерсы будут работать в штатном режиме (и валюта тоже) *Два исхода: фьючерсы на доллар экпирируют по цене закрытия во вторник Либо они будут торговаться также, как и ранее. Санкции не должны опустить курс доллара, а, скорее, наоборот: санкции зачастую провоцируют девальвацию рубля. 3)Мое мнение Я вижу, что: - Торги на Мосбирже акциями не под риском остановки - Торговля валютой может перейти на внебиржевой рынок: открытый спрос и предложение => более простая регулировка - Паника излишняя: бизнесы, которых не коснулись санкции становятся дешевле, но не хуже. - Мосбиржа намекнула на то, что готовилась к этому и сделает все для дальнейшей бесшовной торговли. Я им верю: вероятность всплыла давно и время было Что делаю я? - Сократил большие позиции в портфеле для того, чтобы была ликвидность покупать финальную панику - Жду конкретики от Мосбиржи (жду снижение неопределенности и роста рынка на факте из комментария) - Индекс может сходить ниже 3100 в моменте неопределенности, но по факту «отхождения от шока» рынка после введения санкций мы отыграем попросту весь негатив и неопределенность Да, сегодня День России, я вас всех с ним поздравляю. Думаю такие дни и показывают почему наша страна сильная 💪 Ведь сильным невозможно стать без проблем, страха и борьбы Держимся вместе! MOEX MXM4 USDRUB SiM4