🏬 Классификация фондов и их особенности 🟦Глобально, фонды бывают следующих разновидностей: - фонды акций; - фонды облигаций; - фонды смешанных инвестиций; - индексные фонды; - фонды денежного рынка; - фонды недвижимости; - ипотечные фонды; - фонды особо рисковых (венчурных) инвестиций. ✔️При этом эти разновидности еще могут делится по уровню детализации (ширина рынка вложений фонда) и способу распределению доходов между держателями паев. 🔵Например, некий фонд может составить портфель либо из акций крупнейших компаний мира или отдельной страны, либо из акций компаний конкретной отрасли. Также при выплате этими компаниями дивидендов, фонд либо будет распределять их между держателями паев, либо инвестировать обратно в фонд (реинвестирование распространенный вариант распределения доходов в Европейских и Российских фондах). В октябре прошлого года Мосбиржа опубликовала топ-10 самых популярных биржевых фондов у российских частных инвесторов. Вот так выглядит список фондов, на которые приходится чуть более 75% всех вложений физлиц в биржевые паевые инвестиционные фонды (БПИФы): 1️⃣ $LQDT – БПИФ Ликвидность УК ВИМ – 27,9% 2️⃣ $TRUR - БПИФ Тинькофф Вечный портфель – 12,6% Фонд в равных пропорциях инвестирует в золото (25%), долгосрочные облигации (25%), акции (25%) и краткосрочные облигации (25%). 3️⃣ AKMM – БПИФ Альфа Денежный рынок – 9,8% 4️⃣ $SBMX – БПИФ Первая Топ Российских акций – 4,3% 5️⃣ $TMOS – Тинькофф Индекс МосБиржи – 4,3% 6️⃣ $EQMX – БПИФ Индекс МосБиржи УК ВИМ – 4,1% 7️⃣ $GOLD – БПИФ Золото.Биржевой УК ВИМ – 3,5% 8️⃣ SBMM – БПИФ Первая Сберегательный – 3,4% 9️⃣ $AKME – БПИФ Альфа Управляемые Российские акции – 3,2% 1️⃣0️⃣ $AKMB – БПИФ Альфа Управляемые облигации – 2,7% 🚩Для того, чтобы выбрать фонд, Вам прежде всего необходимо сформировать цель и сроки. Тогда станет более понятно, как найти подходящий фонд для инвестирования, в зависимости от класса активов, уровня детализации, валюты. Основные моменты, на которые стоит обратить внимание при выборе фондов: 1. Комиссия. Мало кто обращает внимание на данный показатель, но он может съедать большую часть доходов фонда, так как комиссия может взиматься каждый год вне зависимости от доходности. 2. Ошибка слежения. Простыми словами, это отставание фонда от индекса, за которым он следует. Происходит это из-за того, что для поддержания необходимых долей активов в портфеле относительно индекса управляющему приходится совершать покупку и продажу бумаг. Так как в самом индексе это происходит автоматически и мгновенно, то у УК тратится на это время и цены на активы, за это короткое время, могут меняться. Поэтому итоговая доходность фонда может быть ниже индекса. Именно поэтому важно искать фонды с наименьшей ошибкой слежения. 3. Способ копирования индекса. Бывает прямая репликация, когда активы покупаются впрямую на бирже, и двойная, когда компания покупает паи другого биржевого фонда. Несмотря на то, что биржевой фонд вроде бы довольна простой инструмент инвестирования с низкими рисками, тем не менее, как оказывается, имеется много особенностей и нюансов, которые важно учесть при добавлении данного вида активов в свой портфель. Не забывайте про диверсификацию. Не следует вкладывать все средства в один какой-то фонд от одной УК. Лучше выбрать несколько наиболее подходящих для Вас.